苹果选择阿里提供AI支持：意料之外，情理之中

苹果选择阿里巴巴为其提供AI支持，这一决定既在意料之外，又在情理之中。尽管最近风头正劲的DeepSeek备受瞩目，但阿里凭借其强大的稳定运营能力脱颖而出。更重要的是，阿里的AI技术完全能够满足苹果的需求。

值得注意的是，过去半个月内，阿里巴巴的市值已经上涨了40%，这反映出市场对其AI能力的信心逐渐增强。与此同时，DeepSeek作为中国AI产业中的一颗明星，通过系统性的工程创新，成功打破了高性能显卡受限的心理障碍，为整个国内AI产业注入了新的活力和信心。

通义千问（Qwen）：开源模型中的佼佼者

虽然DeepSeek的表现令人惊艳，但阿里巴巴的通义千问（Qwen）同样不容忽视。作为中国厂商主导的开源模型之一，Qwen在海外享有极高的声誉。今年年初，阿里发布了性能最强的大模型Qwen2.5-Max，当日美股大涨6.7%，市值增长143.62亿美元。

Qwen2.5-Max在多个主流测评中表现出色，如MMLU-Pro、LiveCodeBench、LiveBench和Arena-Hard等。尤其在Arena榜单上，Qwen2.5-Max紧随OpenAI、谷歌和DeepSeek的最新产品之后，展现了卓越的性能。此外，Qwen还被广泛应用于开发者社区，成为重要的基座模型。例如，斯坦福大学和华盛顿大学的研究人员利用Qwen2.5 32B参数训练出了数学和编码能力出众的S1模型，引发了广泛关注。

DeepSeek对传统大厂AI商业逻辑的冲击

DeepSeek以较低的成本达到了接近GPT-o1的性能，彻底打破了全球AI产业长期以来依赖“堆算力”的路径。这种颠覆性的影响不仅波及资本市场，也对中国巨头们传统的“重投入 闭源”模式造成了巨大冲击。

例如，阿里近年来在国内投资了多家AI独角兽企业，几乎覆盖了整个赛道。然而，随着DeepSeek R1的发布，许多公司开始重新评估是否继续在大模型上的巨额投资。R1的成功让一些公司意识到，开发成本更低的强大AI模型是可行的，这也导致部分中型企业选择了撤退。

在美国市场，DeepSeek的崛起同样引发了投资者对未来预期的调整。英伟达、微软、谷歌、Meta和亚马逊等科技巨头的股价纷纷下跌，市值蒸发数千亿美元。摩根士丹利认为，DeepSeek的出现可能会改变市场对美国相关资产的估值，并提升对中国后发优势的预期。

破而后立：中国AI产业的新曙光

DeepSeek用最丝滑的系统性工程创新，不仅打破了高性能显卡受限的心理障碍，还消除了国内人才创新能力不足的刻板印象。它像一个大功率广播，将全球目光吸引到中国整个AI产业上来。

自去年底以来，国内其他团队也相继发布了多模态思考模型和改进架构，试图与DeepSeek竞争。例如，字节跳动发布的稀疏模型架构UltraMem，推理速度比MoE架构提升了2-6倍，推理成本最高可降低83%。这些创新表明，中国AI产业正在通过工程学优化，充分利用有限的算力来提升模型性能。

DeepSeek的成功为国内AI产业引入了一种新的范式和信心，证明硬件落后的情况下可以通过软件创新弥补差距。更便宜、功能更强的模型无疑将加速AI应用的开发和普及。李飞飞团队的S1模型就是一个很好的例子，展示了未来小公司如何高效应用高水平AI。

这种叙事的变化直接反映在市场上，中国科技股的估值开始回升。阿里、腾讯等公司的市值涨幅显著，外部投资者对中国科技股的关注也明显增加。瑞士资产管理公司Gam Investment Management的投资经理表示，DeepSeek的成功可能会让投资者更加关注中国大型互联网公司的潜力，而非仅仅考虑风险。德意志银行认为，这可能是中国经济的一个“斯普特尼克时刻”，预示着中国股票的“估值折价”将消失。